【周三機構一致最看好的10金股】立訊精密(002475)：Apple與USB-C業(yè)務將帶動增長；新大陸(000977)：業(yè)績亮眼積極謀變。

中國寶安(000009)：前三季度業(yè)績同比大增大手筆整合石墨產(chǎn)業(yè)鏈

公司公告前三季度業(yè)績預告，前三季度歸屬上市公司股東凈利潤6.3-6.8億，同比增加150%。我們預計，公司業(yè)績同比出現(xiàn)大增，一方面是多家子公司業(yè)績出現(xiàn)顯著增加，特別是控股子公司大地和業(yè)績暴增，另一方面，公司出售寶安地產(chǎn)得到8.2投資收益，此舉將顯著增加當期損益。公司業(yè)績符合預期。

另一方面，公司投資10億元在哈爾濱設立的石墨產(chǎn)業(yè)園基地計劃在2019年完工，基地專門從事石墨及碳相關新材料的研發(fā)和生產(chǎn)。此舉是公司延伸貝特瑞上游業(yè)務的一項重要舉措，通過設立產(chǎn)業(yè)園基地，一方面可以更好地控制上游石墨資源，另一方面也可以將其與下游石墨負極材料生產(chǎn)更好地銜接，對公司整合產(chǎn)業(yè)鏈起到至關重要的作用。

公司現(xiàn)致力于新能源新材料、金融投資和醫(yī)藥三塊主要業(yè)務。目前公司三塊平臺之一的貝特瑞成長空間巨大，同時擁有包括硅碳負極材料、鋰系正極材料和石墨烯等多項重要的技術儲備，技術實力雄厚，2015-2016年凈利潤預計1.62億和1.86億，公司未來將重點突破新能源動力電池領域，同時涉足正極材料NCA。另外公司擁有大量天然石墨礦資源，年產(chǎn)石墨精礦可達60萬噸。馬應龍的增長相對確定。預計每年將會有10%-20%左右的增長，公司積極擴展肛腸醫(yī)院的業(yè)務，同時成立產(chǎn)業(yè)基金尋求更多的產(chǎn)業(yè)機會。預計2015-2016年的凈利分別為2.4億和3億，對應公司投資收益在7200萬和9000萬左右。而PE投資公司中大地和受益于新能源電動汽車下游需求大增的行業(yè)利好，業(yè)績出現(xiàn)暴增，今年業(yè)績有望同比增加3倍。另外控股的維達健基因檢測公司未來將受益于基因檢測政策的放開，成為公司重要的業(yè)績增長引擎。

預計2015-2017年公司EPS分別為0.55元，0.26元和0.31元，對應今年PE為21倍，維持強烈推薦-A評級。招商證券

金正大(002470)：新品放量續(xù)豐收電商點亮新征程

強力營銷+新品突破，銷售加速。公司營銷能力國內(nèi)首屈一指，技術創(chuàng)新和新產(chǎn)品開發(fā)能力國內(nèi)無人可出其右。今年以來，公司繼續(xù)強化套餐肥市場開發(fā)，加強廣告促銷、渠道拓展、終端促銷等系列舉措，普通肥和控釋肥銷量穩(wěn)步增長。公司2014年-2015年貴州年產(chǎn)60萬噸硝基肥和年產(chǎn)20萬噸水溶肥陸續(xù)投產(chǎn)，產(chǎn)品覆蓋南方市場，銷量增長快速。此外，9月恢復增值稅之前，公司改變收款模式，清理庫存也起到良好的營銷效果。

多因素影響，利潤收入慢于收入增速。Q3利潤收入增速依然不匹配，主要源于三方面因素。(1)毛利率略降：Q3綜合毛利率為15.8%，同比降0.64個百分點，因為原料價格上漲，而產(chǎn)品價格調(diào)整滯后所致；(2)期間費用增長快：Q3三費增速大72.9%，因為公司加強促銷及確認股權激勵費用所致；(3)應收賬款增加影響：Q3確認3800萬壞賬準備，因為恢復征收增值稅之前，公司加強促銷，采取部分先貨后款結算模式，帶來6.3億元應收賬款確認壞賬準備所致。預計年底前應收賬款回款完畢，壞賬準備將會沖回。

農(nóng)資電商全面開花，開啟新一輪跨越征程。7月16日，公司農(nóng)商1號平臺隆重上線，致力于打造農(nóng)資行業(yè)的冠軍聯(lián)盟。平臺采取O2O模式，依靠郵政和京東物流實現(xiàn)產(chǎn)品配送，直擊農(nóng)資電商痛點，憑借資本、產(chǎn)品、渠道、服務多種重磅資源，有望成為中國最具實力的農(nóng)資交易平臺，助力公司快速成長。上線以來，“農(nóng)商1號”陸續(xù)在全國各個縣城點亮，吸引了越來越多的農(nóng)民成為會員，將會結出累累碩果。

維持“強烈推薦-A”：農(nóng)業(yè)發(fā)生變局，公司靈動，大力發(fā)展農(nóng)資電商，升級經(jīng)營程式，鑄就新的成長。預計2015-2017年EPS分別為0.74元、0.99元、1.32元，當前股價動態(tài)估值27倍。招商證券